個人所得稅申報今年從八月正式開始,十月底截止。國稅局 (South African Revenue Service,簡稱SARS)每年都在改善申報程序和網上申報管道,今年更進一步簡化申報程序,可上國稅局網站申報所得稅。以下是南非著名古典音樂電台Classic FM商業節目訪問國稅局總管理長的紀錄:
國稅局使用科技使你能夠更快且更容易申報所得稅,且使他們能更容易抓出逃漏稅者。
威霖希(Lindsay Williams,廣播節目主持人): 國稅局改變了所得稅程序 – 我們在2007年申報季節中。國稅局的簡單邏輯是 – 當他們使符合所得稅法和察覺不合法的程序越容易,納稅人就越有可能守法。在電話上我們有國稅局總管理長克愛德華(Edward Kieswetter). 愛德華,謝謝你接受我們訪問。你使我們更容易繳付欠國稅局的錢 – 能不能請你給我們幾點今年申報的重大改變?
克愛德華: 正如你所說,由於申報所得稅對於大部分的納稅人來說是一年一度的大事,我們的使命是使申報程序簡單便利,並使審查稅的程序正確無誤。簡單說,第一點,我們怎麼能夠使納稅人更容易得到申請表格? 第二,我們怎麼能使表格更容易填寫,之後更容易呈送給我們? 第三, 我們則麼能夠使審查程序更加迅速且正確無誤? 關於申報表格 – 我們在今年推出智慧Adobe表格,有內在檢查功能,例如不會讓你把不相符的所得稅號碼和納稅人出生年月日填在一起。表格會告訴你這兩欄不相符,以幫助你正確的填寫表格。再來,當表格填好時,它會有二方位的條碼。當你呈送表格,我們就可以掃描表格,直接將資料輸入系統而毋須再次手打輸入資料。這表示你被賦予能力 – 你手中有所有的能力填寫表格以確定我們所得的表格, 其上的資料和數字是你所要我們得到的。
主持人: 從你們在電視上和廣播電台的廣告得知你們已減少表格頁數,例如納稅人若仍用手填寫,表格已從過去的幾頁減為一張。這消息正確嗎?
克愛德華:絕對正確,對於大多數的納稅人,只有一張雙面,就兩頁。另外一個重要的改變是我們不再要求你呈遞任何支持文件。我們現在要求納稅人保留這些文件。百分之九十九的納稅人是誠實的,他們會照實申報。我們會做統計危機分析以察覺任何偏差或不合理的事,而這小部分的納稅人,我們會告訴他們,”看來你可能弄錯了,請修正。”若是納稅人明顯地想要詐騙國稅局,我們會將他們繩之以法。
主持人: 非常好。你提到百分之九十九,是否你的樣本是100?
克愛德華: 百分之九十九是大略的數字, 我的意思是,根據我們的經驗,高比率的納稅人是守法的。特別是拿簡單薪水的納稅人,沒有複雜的薪資規劃,而且他們的雇主每月按時從他們的薪水扣稅。到年底時他們只需申報以完成申報程序。我們想要給這些納稅人世界級的便利服務。
主持人: 我們如何e-申報(網上申報)? 過去六個月一向令人驚奇的發展是互聯網的影響和我們如何能在網路上送交所得稅申報表格。我們要怎麼做?
克愛德華: 謝謝你問到這件事。我們實在是鼓勵納稅人過渡到e-申報,因為e-申報不但提供填寫表格所需資訊,也確保納稅人從國稅局得到最好的服務。e-申報的功能從星期一(8月6日)推出,納稅人可登入我們的網站 www.sarsefiling.co.za, 下載表格。電子表格的格式和實際紙上的表格一樣,以幫助納稅人使用。他們只需把資料從他們的IRP5(薪資所得扣除和繳稅證明)、銀行的稅務證明、利息證明、退休年金投資證明(RA)轉記錄到所得稅申報表格裡。他們可以儲存表格, email表格給他們的稅務顧問或其他人。確定完成時,他們可以把表格印出來或e-申報。網站上有e-申報的熱鍵允許他們e-申報,之後電腦會自動督促你登記。當你登記好了,你就可以送填好的表格。你可以完全自己做,你所送出的資料是你想要給國稅局的,直接進到我們的處理系統等待審查,完全不經過第三者的手。
2007年8月25日 星期六
2007年8月18日 星期六
24. 投資(六)
要多少錢才可以投資?
長期以來,投資一直被認為是富人、成人的專利,其實,不管年紀多大、收入多少,你都需要投資。現在,投資已經非常平民化了,不少投資工具是專為上班族、學生或是家庭主婦而設計的。而且這些投資工具無論在投資報酬率和安全性上,和其他工具比起來一點也不遜色。
你是哪一種投資人?
依投資資金的大小而言,市場上的投資人可以區分為下列三種:
1. 散戶 – 是資金較少、人數眾多的一群。一般散戶投資人資金較少,所能投資的大部分也是門檻較低的共同基金、投資型保單、股票等。
2. 中實大戶 - 屬於資本雄厚的投資人,通常至少有一千萬蘭特的資金,對於投資工具相當了解,而且往往能左右行情。中實大戶裡有些是專業投資人,他們經常以投資股市與期貨為主。
3. 法人機構 – 是指企業或政府單位,有龐大資金和專業的投資人才,而投資的金額往往都相當龐大。因為有專業的投資人員,所以其投資工具與策略較多。一般投資工具包括:股票、債券、房地產、期貨、選擇權或是衍生性金融商品等。另外,在法人機構中一般都會制定投資及風險管理制度,投資人員必須遵守相關的規定。
從下週起,我們為配合南非個人所得稅申報季節,將以此為主題作講解以幫助納稅人;之後我們再恢復投資講座。
長期以來,投資一直被認為是富人、成人的專利,其實,不管年紀多大、收入多少,你都需要投資。現在,投資已經非常平民化了,不少投資工具是專為上班族、學生或是家庭主婦而設計的。而且這些投資工具無論在投資報酬率和安全性上,和其他工具比起來一點也不遜色。
你是哪一種投資人?
依投資資金的大小而言,市場上的投資人可以區分為下列三種:
1. 散戶 – 是資金較少、人數眾多的一群。一般散戶投資人資金較少,所能投資的大部分也是門檻較低的共同基金、投資型保單、股票等。
2. 中實大戶 - 屬於資本雄厚的投資人,通常至少有一千萬蘭特的資金,對於投資工具相當了解,而且往往能左右行情。中實大戶裡有些是專業投資人,他們經常以投資股市與期貨為主。
3. 法人機構 – 是指企業或政府單位,有龐大資金和專業的投資人才,而投資的金額往往都相當龐大。因為有專業的投資人員,所以其投資工具與策略較多。一般投資工具包括:股票、債券、房地產、期貨、選擇權或是衍生性金融商品等。另外,在法人機構中一般都會制定投資及風險管理制度,投資人員必須遵守相關的規定。
從下週起,我們為配合南非個人所得稅申報季節,將以此為主題作講解以幫助納稅人;之後我們再恢復投資講座。
2007年8月11日 星期六
23. 投資(五)
投資風險知多少?
凡是投資必定有風險,每個投資人都不喜歡風險,因為風險是不確定性、不明確、會造成虧損。其實風險與報酬往往是一線之隔,投資最怕的是沒有事先了解風險而貿然行事,投資前只要能認清了解風險進而規避風險,要獲利並不是難事。
投資風險的種類
投資不同的市場或產品,所面對的風險也不同。而與投資相關的風險大致可以分成七種風險:
市場風險: 當投資的商品因市場情況改變,導致投資的資產價值發生變動的風險。通常又會區分為系統風險(大環境的經濟景氣)與非系統風險(公司企業本身),一般在股票市場通常是指股價波動的風險。
信用風險: 泛指交易或是企業發生違約瀕臨倒閉而導致投資人損失的風險,例如經濟不景氣、金融危機等,使得體質不良的企業發生倒閉,因而造成許多投資人血本無歸。
流動性風險: 是指所持有的投資工具無法在合理的價格進行買賣所造成的風險,例如一些小股或是未上市股票。因此在投資交易量小或是價格較不透明的投資工具時,應該要慎選交易的對象。
利率風險: 是指當利率受到經濟狀況的影響往上或往下變動時,造成投資報酬率也跟著受影響的風險。因此,各種投資工具在不同利率水準時會有不同的影響,進行投資前也應該要考慮清楚。
信用擴張風險: 是指利用融資、券信用交易、槓桿操作或是借款投資來擴張信用的風險。一般人如果擴張信用投資,就會注意短線的投資報酬或是受到利息資金的壓力,而無法做出正確的投資判斷。
通貨膨脹風險:是指因物價上漲而貨幣實際價值減少的風險。一個常用來計算購買力減少的公式為「72規則」:將72除以通貨膨脹率,你會得到物價翻倍/貨幣價值減半大約所需年數。例如:通貨膨脹率為6%,那麼72÷6=12,也就是大約每12年物價漲一倍。
匯率風險: 是指因南非幣兌換外幣匯率變動時,造成投資報酬率也跟著受影響的風險。匯率會影響投資海外基金的淨值,以及南非本地公司的競爭力和獲利能力。匯率也會影響通貨膨脹率,因為南非有許多物品都仰賴進口。
投資損失時怎麼辦?
我們了解投資一定有風險,所以也一定有損失。因此,當投資失利時該怎麼辦?只要你在投資前有做完善的財務規劃,而你的投資項目符合你原先的計畫和目標,那麼你應繼續保留投資項目,不要貿然停損結束投資。然而,若你的人生或財務上有重大改變(例如繼承遺產、離婚、破產),或是投資項目不良,那麼你應當諮詢理財規劃師,來衡量你的投資項目是否應改變或中斷。
凡是投資必定有風險,每個投資人都不喜歡風險,因為風險是不確定性、不明確、會造成虧損。其實風險與報酬往往是一線之隔,投資最怕的是沒有事先了解風險而貿然行事,投資前只要能認清了解風險進而規避風險,要獲利並不是難事。
投資風險的種類
投資不同的市場或產品,所面對的風險也不同。而與投資相關的風險大致可以分成七種風險:
市場風險: 當投資的商品因市場情況改變,導致投資的資產價值發生變動的風險。通常又會區分為系統風險(大環境的經濟景氣)與非系統風險(公司企業本身),一般在股票市場通常是指股價波動的風險。
信用風險: 泛指交易或是企業發生違約瀕臨倒閉而導致投資人損失的風險,例如經濟不景氣、金融危機等,使得體質不良的企業發生倒閉,因而造成許多投資人血本無歸。
流動性風險: 是指所持有的投資工具無法在合理的價格進行買賣所造成的風險,例如一些小股或是未上市股票。因此在投資交易量小或是價格較不透明的投資工具時,應該要慎選交易的對象。
利率風險: 是指當利率受到經濟狀況的影響往上或往下變動時,造成投資報酬率也跟著受影響的風險。因此,各種投資工具在不同利率水準時會有不同的影響,進行投資前也應該要考慮清楚。
信用擴張風險: 是指利用融資、券信用交易、槓桿操作或是借款投資來擴張信用的風險。一般人如果擴張信用投資,就會注意短線的投資報酬或是受到利息資金的壓力,而無法做出正確的投資判斷。
通貨膨脹風險:是指因物價上漲而貨幣實際價值減少的風險。一個常用來計算購買力減少的公式為「72規則」:將72除以通貨膨脹率,你會得到物價翻倍/貨幣價值減半大約所需年數。例如:通貨膨脹率為6%,那麼72÷6=12,也就是大約每12年物價漲一倍。
匯率風險: 是指因南非幣兌換外幣匯率變動時,造成投資報酬率也跟著受影響的風險。匯率會影響投資海外基金的淨值,以及南非本地公司的競爭力和獲利能力。匯率也會影響通貨膨脹率,因為南非有許多物品都仰賴進口。
投資損失時怎麼辦?
我們了解投資一定有風險,所以也一定有損失。因此,當投資失利時該怎麼辦?只要你在投資前有做完善的財務規劃,而你的投資項目符合你原先的計畫和目標,那麼你應繼續保留投資項目,不要貿然停損結束投資。然而,若你的人生或財務上有重大改變(例如繼承遺產、離婚、破產),或是投資項目不良,那麼你應當諮詢理財規劃師,來衡量你的投資項目是否應改變或中斷。
2007年8月4日 星期六
22. 投資(四)
如何計算投資報酬率?
投資報酬率是最常被用來衡量投資績效的指標,通常以年為評估的標準。計算公式為: (投資結束額 ÷ 原投資額)^(1÷投資年數) -1。
舉例說明: 小明將10萬元投資股票市場。五年以後, 小明的投資成長到24萬。那麼平均年投資報酬率為 (240,000÷100,000)^(1/5) -1 = 2.4^0.2-1 = 19.1%。
若小明不是做股票投資,而是將同樣的10萬元存放銀行。五年以後,小明的存款成長到14.7萬元。那麼平均年投資報酬率為 (147,000÷100,000)^(1/5) -1 = 1.47^0.2-1 = 8%。
以上是用複利方式來計算投資報酬率。有些書籍和投資者會用以下錯誤的公式計算投資報酬率: 累積報酬率÷投資年數。若以此公式計算上例小明投資股市的報酬率,那麼投資報酬率將躍升為 140%÷5 = 28% 。這種算法會誤導投資人。
如何投資才能累積財富?
財富需要透過投資來達成,正確的投資可以創造財富,但要累積財富還需要時間來完成。在財富累積過程中,除了要能正確的投資之外,風險意識也不可少,不可求富心切,盲目投資,這樣反而會帶來損失。
財富累積四要素
在進行投資的同時,你應該先要了解財富累積有四個要素: 資本、報酬率、複利、時間。
1. 資本: 一般人都知道想要投資累積財富,一定要有資本。因為畢竟投資還是需要錢的,而且投資的資本最好是長期不會有急用的資金比較好,投資人不應借款投資。
那麼,如果你還年輕,或你是上班領薪,給人打工,沒有什麼資金投資,怎麼辦?你可以使用定期定存的投資產品,每個月投資幾百塊錢,日積月累,積少成多,過幾年你就會有一筆可觀的資金。
2. 報酬率: 投資報酬率越高,財富累積的速度越快。用以上小明的例子,把10萬元存放在銀行,報酬率(也就是年利率)為8%,而他將10萬元投資股市,報酬率19%。他投資股市的報酬率是存款報酬率的2.4倍。換句話說,就算開始的資金比別人少,但只要投資報酬率高,也可以後來居上。
3. 複利: 所謂複利,一般俗稱為以利滾利。例如:若存在銀行的10萬元在第一年利息為8,000元,再把這8,000元繼續放在銀行,這時你的存款為108,000元。到了第二年將可以賺到8,640元(108,000×8%)。就這樣以利滾利,十年後將可以擁有215,892元存款,也就是你總共賺到115,892元。但是如果你每年都把利息錢領出來,那你總共所賺到的只有8,000×12 = 96,000元,少了19,892元。
4. 時間: 很少人會注意到時間的威力,假設你從30歲開始,每個月投資1,000元,一年投資共12,000元,以年報酬率20%計算,到了60歲退休時,複利本利和將可以累積 二千八百萬元(28,032,134元);如果到了40歲才開始,雖然你投入的時間只少了十年(120個月),金額也只少了12萬元,但所累積的金額卻只有三百八十萬(3,805,045元),即少了24,227,089元。由此可見,投資時間的長短,和財富累積的多寡有非常密切的關係。
投資人應牢牢記住: 時間和複利是投資人的好朋友。
下一期我們會談到投資風險和各種投資工具的投資金額。
投資報酬率是最常被用來衡量投資績效的指標,通常以年為評估的標準。計算公式為: (投資結束額 ÷ 原投資額)^(1÷投資年數) -1。
舉例說明: 小明將10萬元投資股票市場。五年以後, 小明的投資成長到24萬。那麼平均年投資報酬率為 (240,000÷100,000)^(1/5) -1 = 2.4^0.2-1 = 19.1%。
若小明不是做股票投資,而是將同樣的10萬元存放銀行。五年以後,小明的存款成長到14.7萬元。那麼平均年投資報酬率為 (147,000÷100,000)^(1/5) -1 = 1.47^0.2-1 = 8%。
以上是用複利方式來計算投資報酬率。有些書籍和投資者會用以下錯誤的公式計算投資報酬率: 累積報酬率÷投資年數。若以此公式計算上例小明投資股市的報酬率,那麼投資報酬率將躍升為 140%÷5 = 28% 。這種算法會誤導投資人。
如何投資才能累積財富?
財富需要透過投資來達成,正確的投資可以創造財富,但要累積財富還需要時間來完成。在財富累積過程中,除了要能正確的投資之外,風險意識也不可少,不可求富心切,盲目投資,這樣反而會帶來損失。
財富累積四要素
在進行投資的同時,你應該先要了解財富累積有四個要素: 資本、報酬率、複利、時間。
1. 資本: 一般人都知道想要投資累積財富,一定要有資本。因為畢竟投資還是需要錢的,而且投資的資本最好是長期不會有急用的資金比較好,投資人不應借款投資。
那麼,如果你還年輕,或你是上班領薪,給人打工,沒有什麼資金投資,怎麼辦?你可以使用定期定存的投資產品,每個月投資幾百塊錢,日積月累,積少成多,過幾年你就會有一筆可觀的資金。
2. 報酬率: 投資報酬率越高,財富累積的速度越快。用以上小明的例子,把10萬元存放在銀行,報酬率(也就是年利率)為8%,而他將10萬元投資股市,報酬率19%。他投資股市的報酬率是存款報酬率的2.4倍。換句話說,就算開始的資金比別人少,但只要投資報酬率高,也可以後來居上。
3. 複利: 所謂複利,一般俗稱為以利滾利。例如:若存在銀行的10萬元在第一年利息為8,000元,再把這8,000元繼續放在銀行,這時你的存款為108,000元。到了第二年將可以賺到8,640元(108,000×8%)。就這樣以利滾利,十年後將可以擁有215,892元存款,也就是你總共賺到115,892元。但是如果你每年都把利息錢領出來,那你總共所賺到的只有8,000×12 = 96,000元,少了19,892元。
4. 時間: 很少人會注意到時間的威力,假設你從30歲開始,每個月投資1,000元,一年投資共12,000元,以年報酬率20%計算,到了60歲退休時,複利本利和將可以累積 二千八百萬元(28,032,134元);如果到了40歲才開始,雖然你投入的時間只少了十年(120個月),金額也只少了12萬元,但所累積的金額卻只有三百八十萬(3,805,045元),即少了24,227,089元。由此可見,投資時間的長短,和財富累積的多寡有非常密切的關係。
投資人應牢牢記住: 時間和複利是投資人的好朋友。
下一期我們會談到投資風險和各種投資工具的投資金額。
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