28. 投資(七) 2007-09-20

哪種投資工具比較好?
每一種投資工具都有優缺點,你必須根據自己的需要來做選擇。一般而言在比較各種投資工具時,有幾點必須注意: (1)最低投資金額; (2)報酬率; (3)風險性; (4)短期獲利; (5) 長期獲利; (6) 流動性。

1. 最低投資金額
每種投資工具都有其投資金額的限制,在開始投資之前,應該要先了解各項投資工具的最低門檻。如果投資金額過高,超過能力所及,建議先不要選擇這種投資。

2. 報酬率
各種投資工具依特性其報酬率有高有低。一般說來,風險愈高,報酬率愈高,風險愈低報酬率愈低。例如: 存款、公債,就是各種投資工具中報酬較低的。

3. 風險性
開始進行投資前,瞭解投資工具的風險是相當重要的。有些投資工具就算失敗,也可以把本金拿回來,但有些投資工具卻有可能血本無歸。例如:定存、保本型商品就是較安全的一種投資,而期貨、股票,其投資風險相較起來是較高的。

4. 短期獲利
有些投資工具可以在短期內帶來獲利,但有些工具卻不行。例如:銀行存款,可以帶來利息收入,而股票則較沒有這種優點。如果你的投資目的是要獲得短期收入,類似股票這類投資就不適合你。

5. 長期獲利
一般而言,無法創造短期獲利的投資,往往有較高的長期獲利機會。例如:持續成長公司的股票,就可以視為一種可以長期獲利的工具。

6. 流動性
意即是將資產轉變為現金的能力。有些投資工具可以在需要錢的時候快速變現,但有些則沒有這種優點。例如: 銀行活期存款的變現性就比定存高,而股票、共同基金也是屬於變現性佳的工具。如果你擔心自己有急用錢的困擾,應避免投資變現性差的工具。



投資的步驟
只要你有正確的投資觀念與方法,其實投資可以是非常簡單的。投資的基本步驟如下:

1. 計算資金: 投資人應依據收入與支出狀況,衡量長期不會使用的閒置資金大小。

2. 評估風險承受能力: 投資人應依本身的風險傾向,衡量所能承受最大虧損的金額大小。

3. 釐清投資目標: 投資人應設定能達成的報酬率目標,千萬不可妄想一夕致富的目標。

4. 選擇投資策略: 投資人應依自己的風險偏好及報酬率,以及自己所處的人生階段,設定積極或是保守的投資策略。

5. 決定投資項目: 決定好投資目標與策略後,投資人應依對投資工具的瞭解程度,決定投資項目。

下一期我們要談到銀行的投資(儲蓄)商品。